A Sporting Entertainment, sociedade detida pela Sporting SAD, realizou uma emissão de obrigações no valor de 225 milhões de euros, com um prazo de maturidade de 28 anos, e uma taxa de juro fixa anual de 5,75%, informou a SAD “leonina” em comunicado à Comissão do Mercado de Valores Mobiliários (CMVM). A taxa corresponde a um spread sobre "mid-swaps" de 2,85%.  

A emissão foi realizada “através de colocação privada junto de investidores institucionais internacionais, representando os custos totais de estruturação e assessoria financeira e jurídica desta operação 0,16% por ano do valor total da mesma”, refere o comunicado. A SAD assinala que a operação registou uma elevada procura, que atingiu quase 2000 milhões de euros, ou seja, de 8,5 vezes superior à oferta.

O comunicado elenca também o destino a dar ao valor arrecadado: "Financiar o investimento associado ao projeto de transformação do Estádio José Alvalade; reembolsar a Sporting SAD relativamente ao valor do investimento por esta já incorrido com o projeto de renovação do Estádio José Alvalade; financiar a actividade corrente da Sporting Entertainment e reembolsar a dívida existente à Sociedade". 

Esta, "por sua vez, liquidará, proximamente e de forma antecipada, a operação de titularização de créditos denominada 'Lion Finance no. 2', assente na cessão de créditos emergentes do Contrato de Cessão de Direitos Televisivos da NOS à Sagasta Finance STC, S.A", assinala o comunicado.

O comunicado sublinha ainda que a que a concretização desta operação "se enquadra nos objectivos estratégicos de tornar o Sporting um entertainment e lifestyle hub de referência global, permitindo, adicionalmente, estender o prazo médio da dívida e reduzir o custo médio de financiamento". 

A emissão obteve uma notação de nível de investimento de BBB e BBB- pelas agências de rating DBRS e Fitch, respetivamente, informa ainda a Sporting SAD. 

A Sporting Entertainment foi constituída em julho de 2025 com o objetivo de gerir toda a exploração comercial referente ao Estádio José de Alvalade e conta com ativos de cerca de 150 milhões de euros.